一生無(wú)悔入定投

今天和朋友聊天，他說(shuō)自己不敢定投基金——

怎么知道一定有效呢？萬(wàn)一只是基金公司的營(yíng)銷(xiāo)手段呢？萬(wàn)一我定投了七八個(gè)月，不但沒(méi)賺還虧著，該不該中止呢？

心里沒(méi)底啊...

好吧，作為一個(gè)基金定投的狂熱支持者，我決定用數(shù)據(jù)說(shuō)話。

股市是不斷波動(dòng)的，我們開(kāi)始定投后，指數(shù)無(wú)非呈現(xiàn)這幾種形態(tài)：

一、

最理想的狀態(tài)，在熊市的最低點(diǎn)定投，在牛市收割。

定投曲線是一個(gè)上升的丿形。

用定投工具回測(cè)一下，數(shù)據(jù)非常完美。

在2011年-2015年這四年，如果堅(jiān)持每月傻傻定投，滬深300指數(shù)基金將上漲98%，復(fù)合年化收益超過(guò)了36%。

創(chuàng)業(yè)板指基表現(xiàn)更驚人，上漲了248%，年化收益超過(guò)76%，四年資產(chǎn)翻了兩倍，心里美不美？

ps.最下面的那支是主動(dòng)型基金，主要投資大盤(pán)股，不是做廣告，把它單獨(dú)標(biāo)出來(lái)，是因?yàn)樗俏沂稚衔ㄒ灰恢С闪⒃?年以上的主動(dòng)型基金。

用來(lái)和滬深300指數(shù)對(duì)標(biāo)的。

不過(guò)話說(shuō)回來(lái)，誰(shuí)能保證自己精準(zhǔn)踩中最低和最高點(diǎn)？

我們大多數(shù)人在定投之后，面對(duì)的曲線更可能是下面這幾種：

二、

另一種理想狀態(tài)，定投剛開(kāi)始時(shí)不斷下跌，但后面慢慢漲回來(lái)。

投出一個(gè)微笑曲線來(lái)。

這是一個(gè)來(lái)自熊市的微笑，由于前途未明，有點(diǎn)扭曲、比較矜持。

我們看看定投的效果：

雖然在熊市煎熬了五年半，滬指變化很小，但堅(jiān)持定投滬深300指數(shù)，還是取得了30%以上的收益，復(fù)合年化收益也接近10%，這波不虧~

如果你買(mǎi)的是那支桔色的主動(dòng)型基金，表現(xiàn)更優(yōu)，漲了60%多呢。

三、

如果你趕上了一個(gè)奇葩的時(shí)刻，從2007年牛市最高點(diǎn)才開(kāi)始定投，之后堅(jiān)決不割肉，堅(jiān)持到了下一輪牛市，會(huì)得到一個(gè)什么結(jié)果？

經(jīng)歷了一個(gè)完整的牛熊周期，笑得很HAPPY，我們可以叫它大笑曲線了...

2007年的時(shí)候，大部分指數(shù)還沒(méi)有成立，所以能對(duì)比的只有中證紅利和滬深300。

可以看到，即使你不幸在牛市最高點(diǎn)定投，但只要能堅(jiān)持到下一個(gè)黎明，滬深300指數(shù)可以獲得80%以上收益。

如果是愛(ài)分紅的中證紅利指數(shù)，收益更是超過(guò)100%。

七年來(lái)的平均復(fù)合年化收益超過(guò)了18%，我已經(jīng)很滿(mǎn)意了~

四、

但是如果你從牛市高點(diǎn)開(kāi)始定投，在熊市堅(jiān)持不下去、割肉了，會(huì)怎樣？

長(zhǎng)長(zhǎng)的L型...

即使我們堅(jiān)持定

投了七年，在底部積累了非常多的便宜籌碼，但定投的結(jié)果還是虧損的。

上證紅利虧損了2.6%、滬深300是-5.5%。

上帝視角的說(shuō)一句，此時(shí)牛市已經(jīng)近在眼前，只需要再堅(jiān)持一下下...

再堅(jiān)持定投8個(gè)月，收益就能從-2.6%，變成+80%了。

在牛市最高點(diǎn)自投羅網(wǎng)，卻在熊市割了肉，是最悲傷的一種定投了...

五、

還有另外幾個(gè)不那么完美、但也不那么悲劇的定投曲線。

比如剛剛過(guò)去的2015年，坐了一趟過(guò)山車(chē)，定投結(jié)果會(huì)怎樣？

這個(gè)幾字型，應(yīng)該很多人遇到過(guò)吧...

也還好啊，坐了一趟過(guò)山車(chē)，滬深300指數(shù)還是剩下了20%收益...還可以...不過(guò)創(chuàng)業(yè)板就很低迷，反而跑輸了滬指。

所以說(shuō)，多元化買(mǎi)買(mǎi)買(mǎi)、綜合配置真的很重要。

這一段時(shí)間，桔色的匯豐晉信大盤(pán)發(fā)威了，定投凈收益73%，復(fù)合年化收益超過(guò)了30%。

過(guò)山車(chē)坐得真瀟灑。

六、

還有一種情況不能不提：

所有定投寶典都告訴我們，從熊市開(kāi)始定投是最好的，遍地都是便宜籌碼，但問(wèn)題來(lái)了——

如果市場(chǎng)一直半死不活，不上也不下，定投結(jié)果會(huì)怎樣？

呃，這四年的市場(chǎng)真是一片死寂啊...

四年了，上證指數(shù)只漲了6%...還不如余額寶...但即使這樣，就不值得定投了么？

別忘了前面我提到的那些堅(jiān)持住的，到了牛市有多么風(fēng)光。

更何況，上證指基雖然不行，但中證500漲了33%啊，創(chuàng)業(yè)板更是漲了60%呢。

投資如耕種，多辟幾個(gè)小園子，春夏秋冬都有果子吃，這才是愜意の人生。

數(shù)了這么多，你還擔(dān)心定投沒(méi)有收益么？

實(shí)際情況是，只要你不是最高點(diǎn)進(jìn)入、在熊市里割肉，無(wú)論你是從高點(diǎn)開(kāi)始、從低點(diǎn)開(kāi)始、坐了過(guò)山車(chē)，還是在熊市徘徊，堅(jiān)持個(gè)幾年，定投都會(huì)給你不錯(cuò)回報(bào)的。

只要你有耐心，搭配以適當(dāng)?shù)牟呗詞

ps.

有人可能好奇表格里的價(jià)值增長(zhǎng)計(jì)劃、均線計(jì)劃...都是些啥？

那些都是所謂的智能定投啦，方法相對(duì)復(fù)雜和高級(jí)，在大多數(shù)情況下，成績(jī)確實(shí)會(huì)比傻瓜定投好。

至于它們都是怎么設(shè)計(jì)的，這周末的LIVE我會(huì)詳細(xì)的聊一聊。

以后也會(huì)慢慢的寫(xiě)成文章。

別著急喲~